某小麦经销商在郑州交易所卖出套期保值,在某月份小麦期货合约上-2021年证券从业资格考试答案

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某小麦经销商在郑州交易所卖出套期保值,在某月份小麦期货合约上建仓10手,基差为10元/吨,若该经销商在套期保值中净盈利3000元,则其平仓时的基差是()元/吨。(小麦期货合约为10吨/手)

A、-20

B、20

C、40

D、-40

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答案解析:

卖出套期保值,如果基差走弱,两个市场盈亏相抵后存在净亏损;如果基差走强,两个市场盈亏相抵后存在净盈利。建仓时,基差为10元/吨,假设平仓时基差为X,则卖出套期保值,净盈利为:(X-10) ×10手×10吨/手=3000元,X=40元/吨

下列机构任用从业人员适用《期货从业人员管理办法》的是()。

A、期货交易所自营会员

B、期货交易所

C、期货公司

D、期货业协会

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答案解析:

《期货从业人员管理办法》第三条本办法所称机构是指:

(一)期货公司;

(二)期货交易所的非期货公司结算会员;

(三)期货投资咨询机构;

(四)为期货公司提供中间介绍业务的机构;

(五)中国证券监督管理委员会(以下简称中国证监会)规定的其他机构。

下列对大豆当期供给产生影响的是()。

A、当期生产量

B、当期出口量

C、当期消费量

D、期末结存量

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答案解析:供给的构成包括:期初库存量、当期国内生产量和当期进口量;需求的构成包括:当期国内消费量、当期出口量和期末结存量。

沪深300指数期货的合约月份为()。

A、当月、下月及随后两个季月

B、下个月及随后三个季月

C、当月、下月及随后三个季月

D、当月及随后三个季月

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答案解析:沪深300指数期货合约的合约月份为当月、下月及随后两个季月,共4个月份合约。

期货公司办理客户销户手续时,应当及时按规定申请注销客户在期货交易所的()。

A、结算账户

B、交易账户

C、交易编码

D、结算编码

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答案解析:《期货公司监督管理办法》第五十九条 期货公司应该按照规定为客户申请、注销交易编码。客户与期货公司的委托关系终止的,应当办理销户手续。

申请下列人员的任职资格,必须通过中国证监会认可的资质测试的是()。

A、期货公司财务负责人

B、期货公司监事

C、期货公司营业部负责人

D、期货公司独立董事

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答案解析:

《期货公司董事、监事和高级管理人员任职资格管理办法》第八条申请独立董事的任职资格,应当具备以下条件:(三)通过中国证监会认可的资质测试。

同样需要通过中国证监会认可的资质测试的任职资格的职位还有董事长和监事会主席、经理层人员、首席风险官。

基差交易与一般的套期保值操作的不同之处在于,基差交易能够()。

A、降低基差风险

B、降低持仓费

C、使期货头寸盈利

D、减少期货头寸的持仓量

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答案解析:基差交易是企业按某一期货合约价格加减升贴水方式确立点价方式的同时,在期货市场进行套期保值操作,从而降低套期保值中的基差风险的操作。

若为债务人,有证据证明结算会员在结算担保金专用账户中有超过交易所要求的结算担保金数额部分的,结算会员在人民法院指定的合理期限内不能提出相反证据的,人民法院可以依法冻结、划拨()。

A、全部资金

B、全部资金的20%

C、超出部分的资金

D、结算担保金规定部分

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答案解析:《最高人民法院关于审理期货纠纷案件若干问题的规定(二)》第七条 有证据证明结算会员在结算担保金专用账户中有超过交易所要求的结算担保金数额部分的,结算会员在人民法院指定的合理期限内不能提出相反证据的,人民法院可以依法冻结、划拨超出部分的资金。

根据《期货公司风险监管指标管理办法》,期货公司风险监管指标负债与净资产比例的预警标准是()。

A、120

B、150

C、100

D、80

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答案解析:《期货公司风险监管指标管理办法》第八条 期货公司应当持续符合以下风险监管指标标准:(五)负债与净资产的比例不得高于 150%;

第九条 中国证监会对风险监管指标设置预警标准。规定“不得低于”一定标准的风险监管指标,其预警标准是规定标准的 120%,规定“不得高于”一定标准的风险监管指标,其预警标准是规定标准的80%。
所以,负债与净资产比例的预警标准150%×80%=

《期货经营机构投资者适当性管理实施指引(试行)》,经营机构可以制作(),了解投资者风险承受能力情况。

A、投资者风险承受能力评估问卷

B、投资者适当性评估数据

C、期货产品和服务风险等级评估表

D、期货产品和服务风险等级名录

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答案解析:《期货经营机构投资者适当性管理实施指引(试行)》第十一条 经营机构可以制作投资者风险承受能力评估问卷以了解投资者风险承受能力情况。