()是对已经识别的风险点进行定性或者定量分析,或者利用定性和-2021年证券从业资格考试答案

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()是对已经识别的风险点进行定性或者定量分析,或者利用定性和定量结合的方法进行分析,确定风险的登记。

A、风险识别

B、风险评估

C、风险应对

D、风险报告

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答案解析:风险评估是对已经识别的风险点进行定性或者定量分析,或者利用定性和定量结合的方法进行分析,确定风险的登记。

()环节非常重要,应在对业务流程进行梳理和评估的基础上,覆盖基金公司各个业务环节,涵盖所有风险类型。

A、风险识别

B、风险评估

C、风险应对

D、风险报告

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答案解析:风险识别环节非常重要,应在对业务流程进行梳理和评估的基础上,覆盖基金公司各个业务环节,涵盖所有风险类型。

基金运行期间,基金管理人应当及时向基金业协会报告所发生的重大事项包括()。Ⅰ.基金合同发生重大变化Ⅱ.基金管理人发生变更Ⅲ.基金发生清盘或清算Ⅳ.基金托管人发生变更

A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

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答案解析:

选项A正确:基金运行期间,如发生以下重大事项的,基金管理人应当在5个工作日内向基金业协会报告:
(1)基金合同发生重大变化;
(2)基金发生清盘或清算;
(3)基金管理人、基金托管人发生变更;
(4)对基金持续运行、投资者利益、资产净值产生重大影响的其他事件。

股权投资基金的项目退出,想要实现的目标在于()。

A、监控退出过程

B、资本增值,或及时避免和降低损失

C、进行项目评估

D、进行股权变现

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答案解析:选项B正确:股权投资基金的项目退出,是指股权投资基金选择合适的时机,将其在被投资企业的股权变现,由股权形态转化为具有流动性的现金收益,以实现资本增值,或及时避免和降低损失。股权投资基金的项目退出是整个投资的关键环节, 对股权投资基金而言,实现项目的成功退出是其进行股权投资的最终目标。

各类股权投资基金募集完毕,基金管理人进行基金备案,应向基金业协会报送的材料或信息包括()。Ⅰ.基金合同、公司章程或者合伙协议Ⅱ.主要投资方向及根据主要投资方向注明的基金类别Ⅲ.采取委托管理方式的,应当报送委托管理协议Ⅳ.委托托管机构托管基金财产的,还应当报送托管协议

A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

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答案解析:

选项C正确:各类股权投资基金募集完毕,基金管理人进行基金备案,通常应向基金业协会报送以下材料或信息:
(1)主要投资方向及根据主要投资方向注明的基金类别;
(2)基金合同、公司章程或者合伙协议;资金募集过程中向投资者提供基金招募说明书的,应当报送基金招募说明书;以公司、合伙等企业形式设立的股权投资基金,还应当报送工商登记和营业执照正副本复印件;

下列不属于股权投资基金需要密切关注的被投资企业外部预警信号的是()。

A、企业生产所需技术的变化

B、市场价格和份额变化

C、企业所处行业的变化

D、政府政策的变动

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答案解析:

股权投资基金要密切关注被投资企业关于企业生产所需技术的变化、企业所处行业的变化及政府政策的变动等外部预警信号。

股权投资基金投资的创业企业,可能净利润为负数,经营性现金流也为负数,且账面价值比较低。此时,()可能比较实用。

A、市盈率倍数法

B、市净率倍数法

C、企业价值/息税前利润倍数法市销率倍数法

D、市销率倍数法

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答案解析:选项D正确:股权投资基金投资的创业企业,可能净利润为负数,经营性现金流也为负数,且账面价值比较低。此时,市盈率倍数法、企业价值/息税前利润倍数法、 企业价值/息税折旧摊销前利润倍数法、市净率倍数法都无法用来估值,对此类企业,市销率倍数法可能比较实用。 

为明确投资人与管理人之间的权利义务关系,基金合同应当做出的规定内容包括()。Ⅰ.基金份额持有人、基金管理人、基金托管人的权利、义务Ⅱ.基金收益分配原则、执行方式Ⅲ.基金信息提供的内容、方式Ⅳ.基金合同变更、解除和终止的事由、程序

A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

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答案解析:选项D正确:为明确投资人与管理人之间的权利义务关系,基金合同通常应对以下内容作出规定:

(1)基金份额持有人、基金管理人、基金托管人的权利、义务;
(2)基金的运作方式;
(3)基金的出资方式、数额和认缴期限;
(4)基金的投资范围、投资策略和投资限制;
(5)基金收益分配原则、执行方式;

下列关于市销率倍数法的描述错误的是()。

A、市销率(P/S)倍数反映了一家公司的股权价值相对其销售收入的倍数

B、在使用市销率倍数法估值时,先确定可比公司的市销率作为目标公司估值的市销率倍数,然后使用公式计算目标公司股权价值或每股价值

C、股权投资基金投资的创业企业,可能净利润为负数,经营性现金流也为负数,且账面价值比较低

D、市销率倍数法的一个局限是不能反映销售收入和成本的影响

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答案解析:选项D符合题意: 市销率(P/S)倍数反映了一家公司的股权价值相对其销售收入的倍数。

市销率倍数的计算公式为:市销率倍数=股权价值+销售收入 或 市销率倍数=每股价值+每股销售收入  
在使用市销率倍数法估值时,先确定可比公司的市销率作为目标公司估值的市销率倍数,然后使用公式计算目标公司股权价值或每股价值:股权价值=销售收入x市销率倍数 或 每股价值=每股销售

非公开募集基金可以由部分基金份额持有人作为基金管理人负责基金的投资管理活动,并在基金财产不足以淸偿债务时对基金财产的债务承担无限连带责任。此时,基金合同还应载明的内容包括()。Ⅰ.承担无限连带责任的基金份额持由人和其他基金份额持有人的姓名或者名称、住所Ⅱ.承担无限连带责任的基金份额持有人的除名条件和更换程序Ⅲ.基金份额持有人增加、退出的条件、程序以及相关责任Ⅳ.承担无限连带责任的基金份额持有人和其

A、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

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答案解析:

选项C正确:按照基金合同的约定,非公开募集基金可以由部分基金份额持有人作为基金管理人负责基金的投资管理活动,并在基金财产不足以淸偿债务时对基金财产的债务承担无限连带责任。
此时,基金合同还应载明:
(1)承担无限连带责任的基金份额持由人和其他基金份额持有人的姓名或者名称、住所;
(2)承担无限连带责任的基金份额持有人的除名条件和