交易库不得有的下列行为()。-2021年证券从业资格考试答案

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交易库不得有的下列行为()。

A、出具虚假仓单

B、违反期货交易所业务规则,限制交割商品的入库、出库

C、泄露与期货交易有关的商业秘密

D、违反国家有关规定参与期货交易

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答案解析:《期货交易管理条例》第三十六条  期货交易的交割,由期货交易所统一组织进行。
交割仓库由期货交易所指定。期货交易所不得限制实物交割总量,并应当与交割仓库签订协议,明确双方的权利和义务。交割仓库不得有下列行为:
(一)出具虚假仓单;
(二)违反期货交易所业务规则,限制交割商品的入库、出库;
(三)泄露与期货交易有关的商业秘密;
(四)违反国

期货公司向客户收取的保证金,属于客户所有,除下列可划转的情形外,严禁挪作他用()。

A、依据客户的要求支付可用资金

B、为客户交存保证金

C、为客户支付手续费、税款

D、国务院期货监督管理机构规定的其他情形

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答案解析:

《期货交易管理条例》第二十九条  期货公司向客户收取的保证金,属于客户所有,除下列可划转的情形外,严禁挪作他用:

(一)依据客户的要求支付可用资金;

(二)为客户交存保证金,支付手续费、税款;

(三)国务院期货监督管理机构规定的其他情形。

固定对浮动、浮动对浮动的形式的互换同时涉及汇率风险和利率风险,相当于包含了利率互换,是利率互换和货币互换的组合。

A、正确

B、错误

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答案解析:固定对浮动、浮动对浮动的形式的互换同时涉及汇率风险和利率风险,相当于包含了利率互换,是利率互换和货币互换的组合。

进行卖出套期保值交易,可使保值者实现净盈利的有()。

A、正向市场中,基差走强

B、反向市场中,基差走强

C、正向市场转为反向市场

D、反向市场转为正向市场

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答案解析:卖出套期保值,基差走强,盈利,正向市场转为反向市场表示基差从负值变为正值,即基差走强。

当基差从“-10美分”变为“-9美分”时,下列说法正确的是()。

A、市场处于正向市场

B、基差为负

C、基差走弱

D、此情况对卖出套期保值者不利

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答案解析:基差为负值,市场状态为正向市场。-10到-9,基差数值变大,即基差走强,卖出套期保值,盈利。

以下关于对冲基金的说法,正确的是()。

A、对冲基金是私募基金

B、对冲基金是指风险对冲过的基金

C、对冲基金的投资者通常限于金融机构和富人

D、对冲基金通常是不受监管的组合投资

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答案解析:对冲基金是指“风险对冲过的基金”。对冲基金通常是不受监管的组合投资。对冲基金是一种私人投资基金,目标往往是从市场短暂快速的波动中获取高水平的回报,常进行高杠杆比率的操作,运用如卖空、互换、金融衍生工具、程序交易和套利等交易手段。因最低投资额往往很高,对冲基金的投资者通常限于金融机构和富人。”

持有成本理论认为,持有成本由()组成。

A、融资利息

B、仓储费用

C、持有利益

D、投资收益

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答案解析:持有成本理论认为,现货价格和期货价格的差(持有成本)由三部分组成:融资利息、仓储费用和持有利益。

常用的指数化投资策略包括()。

A、期货加固定收益债券增值策略

B、期货现货互换套利策略

C、避险策略

D、权益证券市场中立策略

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答案解析:常用的指数化投资策略有以下几种类型:(1)期货加固定收益债券增值策略;(2)期货现货互换套利策略;(3)避险策略;(4)权益证券市场中立策略。

利率期货价格的经济因素有()。

A、经济周期

B、通货膨胀率

C、经济状况

D、汇率政策

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答案解析:利率期货价格的经济因素
1.经济周期。在经济周期的不同阶段,商品市场和资金市场的供求关系会发生相应变化,包括财政政策和货币政策在内的宏观经济政策也会随之作出相应调整,从而对市场利率水平及其走势产生重要影响。
2.通货膨胀率。通货膨胀率的高低不仅影响市场利率的变化,而且影响人们对市场利率走势的预期。市场利率的变动通常与通货膨胀率的变动方向一致。通货膨胀率上升,市场利率也上升;通货

期权基本要素应该包括()。

A、期权到期日

B、期权的价格

C、行权方式

D、标的资产

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答案解析:

期权基本要素应该包括:期权的价格、标的资产、行权方向、行权方式、执行价格、期权到期日。