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上海证券交易所个股期权合约的合约标的是( )。
A、大盘潜力股
B、大盘蓝筹股
C、TF
D、LOF
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答案解析：上海证券交易所个股期权合约的合约标的是大盘蓝筹股或ETF。
持仓费包括为拥有或保留商品、资产等支付的()。
A、交易手续费
B、仓储费
C、保险费
D、利息
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答案解析：持仓费是指为拥有或保留某种商品、资产等而支付的仓储费、保险费和利息等费用总和。对金融资产来说，仓储费费、保险费可能为零。
上证50ETF期权的行权方式是( )。
A、欧式期权
B、美式期权
C、到期日行权
D、到期日前任何时候行权
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答案解析：上证50ETF期权的行权方式是到期日行权，即欧式期权。
与卖出期货合约对冲现货价额下跌风险相比,利用买进看跌期权进行套期保值具有的特征()。
A、买进看跌期权所支付的权利金较卖出期货合约所需交纳的保证金更低
B、当价格变化趋势对交易者不利,期货套期保值者需要追加保证金,而期权买方在持仓期间不需要支付任何费用
C、如果市场变化对交易者不利,看跌期权买方最大损失为权利金,而卖出期货合约可能产生更大的风险
D、如果市场变化有利于该交易者,则通过购买看跌期权套期保值比直接卖出期货合约多支付权利金成本
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答案解析：与卖出期货合约对冲现货价额下跌风险相比，利用买进看跌期权进行套期保值具有以下特征：1、买进看跌期权所支付的权利金较卖出期货合约所需交纳的保证金更低。2、当价格变化趋势对交易者不利，期货套期保值者需要追加保证金，而期权买方在持仓期间不需要支付任何费用。3、如果市场变化对交易者不利，看跌期权买方最大损失为权利金，而卖出期货合约可能产生更大的风险。4、如果市场变化有利于该交易者，则通过购买看跌期权套期保
期权基本要素应该包括()。
A、期权到期日
B、期权的价格
C、行权方式
D、标的资产
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答案解析：
期权基本要素应该包括:期权的价格、标的资产、行权方向、行权方式、执行价格、期权到期日。
异方差产生的原因有()。
A、模型的设定问题
B、测量误差
C、横截面数据中各单位的差异
D、模型中包含有滞后变量
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答案解析：异方差产生的原因有：（1）模型的设定问题（2）测量误差（3）横截面数据中各单位的差异。D选项是多重共线性产生的原因。
持有成本理论认为,持有成本由()组成。
A、融资利息
B、仓储费用
C、持有利益
D、投资收益
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答案解析：持有成本理论认为，现货价格和期货价格的差（持有成本）由三部分组成：融资利息、仓储费用和持有利益。
下列关于反向市场的说法,正确的有()。
A、这种市场状态的出现可能是因为近期对该商品的需求非常迫切
B、这种市场状态的出现可能是因为市场预期将来该商品的供给会大幅增加
C、这种市场状态表明持有该商品现货没有持仓费的支出
D、这种市场状态表明现货价格和期货价格不会随着交割月份的临近而趋同
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答案解析：考察反向市场的知识。反向市场并非意味着持有现货没有持仓费的支出，只要持有现货并储存到未来某一时期，仓储费、保险费、利息成本的支出就是必不可少的；在反向市场上，随着时间的推进，现货价格与期货价格如同在正向市场上一样，会逐步趋同，到交割期趋向一致。
与买进期货合约对冲现货价格上涨风险相比,利用买进看涨期权进行套期保值具有以下的特征
A、通过看涨期权多头对冲标的资产价格上涨的风险往往比通过买进期货合约对冲标的资产价格风险要多付出权利金或时间价值的代价
B、初始投入更低,杠杆效应更大
C、如果标的资产价格变化对现货持仓有利时,如标的资产价格下跌,期货持仓亏损,套期保值者需要补交保证金
D、当标的资产价格变化对现货持仓不利时,如标的资产价格上涨,交易者在期货市场的盈利会弥补所提高的现货购买成本
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答案解析：
与买进期货合约对冲现货价格上涨风险相比，利用买进看涨期权进行套期保值具有以下特征：
第一，初始投入更低，杠杆效应更大；
第二，当标的资产价格变化对现货持仓不利时，如标的资产价格上涨，交易者在期货市场的盈利会弥补所提高的现货购买成本；购买看涨期权也可达到此目的，但通过看涨期权多头对冲标的资产价格上涨的风险往往比通过
与卖出期货合约对冲现货价格下跌风险相比,利用买进看跌期权进行套期保值具有以下的特征
A、如果标的资产价格变化对现货持仓有利时,如标的资产价格上涨,期货持仓亏损,套期保值者需要补交保证金
B、初始投入更低,杠杆效应更大
C、当标的资产价格变化对现货持仓不利时,如标的资产价格下跌,交易者在期货市场的盈利可弥补降低的现货卖出收入
D、通过看跌期权多头对冲标的资产价格下跌的风险,比通过卖出期货合约对冲标的资产价格风险要多付出权利金或时间价值的代价
正确答案：题库搜索,学法用法助理微Xin：【xzs9529】
答案解析：
与卖出期货合约对冲现货价格下跌风险相比，利用买进看跌期权进行套期保值具有以下特征：
第一，初始投入更低，杠杆效应更大。
第二，当标的资产价格变化对现货持仓不利时，如标的资产价格下跌，交易者在期货市场的盈利可弥补降低的现货卖出收入；购买看跌期权也可达到此目的，同样，通过看跌期权多头对冲标的资产价格下跌的风险，比通过