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关于基点价值的说法正确的是()。

A、当收益率下降时,债券的基点价值上升 

B、当收益率上升时,债券的基点价值上升

C、债券的基点价值和久期正相关

D、债券的基点价值可直接相加得到组合的基点价值

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答案解析：基点价值是指到期收益率变化一个基点，也就是0.01个百分点时，债券价格的变动值。所以当收益率下降一个基点，价格会上升，基点价格值就等于价格升高的值，所以上升，反之下降，选项A正确；基点价值是久期的一个特例，其特殊性在于收益率的变化值为1个基点，而不是100个基点。选项C正确；

关于期货合约持仓量变化的描述,正确的是()。

A、成交双方均平仓操作,持仓量减少

B、成交双方均开仓操作,持仓量减少

C、成交双方中买方平仓操作,卖方开仓操作,持仓量不变

D、成交双方中买方开仓操作,卖方平仓操作,持仓量不变

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答案解析：

交易行为与持仓量：

当企业或因扩大固定资产投资或因还贷期限临近,短期流动资金紧张,可采取的措施有()。

A、将其常备库存在现货市场销售,同时在期货市场买入期货合约

B、将实物库存转为虚拟库存,以释放大部分资金

C、待资金问题解决后,将虚拟库存转为实物库存

D、增加对外负债,以筹措资金

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答案解析：当企业或因扩大固定资产投资或因还贷期限临近，短期流动资金紧张，可将其常备库存在现货市场销售，同时在期货市场买入期货合约，将实物库存转为虚拟库存，以释放大部分资金，保障企业正常运转。待资金问题解决后，企业再通过反向运作，将虚拟库存转为实物库存。

期货价格运动的惯性,反映了期货价格运动的()。

A、方向

B、幅度

C、趋势

D、速度

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答案解析：世上万事万物都有惯性，而期货价格运动的惯性反映了期货价格运动的方向和趋势。

某债券基金持有1亿元的债券组合,债券组合的久期是4.5,此时国债期货合约CTD券的久期是5.0。经过分析,认为未来市场收益率水平会下降,如果基金公司希望将债券组合的久期调整为5.5,可以()。

A、买入国债期货

B、买入久期为8的债券

C、买入CTD券

D、从债券组合中卖出部分久期较小的债券

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答案解析：买入久期较大的进行中和，将久期调高，或者卖出久期较小的债券，将久期调高。当前久期为4.5，若想要调整久期为5.5，则需要买入高于5.5的久期或卖出低于5.5的久期债券。国债与CTD券为5.0，小于5.5，因此不能买入。

期货公司对客户关于平仓盈亏的计算公式正确的是()。

A、平仓盈亏(逐日盯市)=平当日仓盈亏+平历史仓盈亏

B、平仓盈亏(逐笔对冲)=平当日仓盈亏+平历史仓盈亏

C、平仓盈亏(逐日盯市)=(卖出成交价-买入成交价)×平仓量

D、平仓盈亏(逐笔对冲)=(卖出成交价-买入成交价)×平仓量

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答案解析：

平仓盈亏（逐日盯市）=平当日仓盈亏+平历史仓盈亏；平仓盈亏（逐笔对冲）=（卖出成交价-买入成交价）×平仓量

期货仓单串换的模式包括()业务。

A、期转现

B、仓单串现货

C、仓单串仓单

D、现货串现货

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答案解析：

期货仓单串换通常有两种模式，分别为：“仓单串现货”业务和“仓单串仓单”业务。

将一个非平稳时间序列转化为平稳时间序列的方法有()。

A、差分平稳过程

B、滞后平稳

C、协整平稳

D、趋势平稳过程

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答案解析：通常有两种方法将一个非平稳时间序列转化为平稳时间序列：（1）差分平稳过程。若一个时间序列满足1阶单整，即原序列非平稳，通过I阶差分即可变为平稳序列；（2）趋势平稳过程。有些时间序列在其趋势线上是平稳的，因此，将该时间序列对时间做回归，回归后的残差项将是平稳的。

期货持仓的了结方式包括()。

A、对冲平仓

B、现金交割

C、背书转让

D、实物交割

正确答案：题库搜索,普法考试助理WenXin:xzs9523

答案解析：

期货交易中，投资者可以通过对冲平仓或交割的方式了结持仓，而交割包括现金交割和实物交割。

下列属于期货交易所职能的有()。

A、监控市场风险

B、组织和监督期货交易

C、发布市场信息

D、提供交易场所设施和服务

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答案解析：

期货交易所通常包括：

（1）提供交易的场所、设施和服务

（2）设计合约、安排合约上市

（3）制定并实施期货市场制度与交易规则

（4）组织并监督期货交易，监控市场风险

（5）发布市场信息