下列关于创投国十条中关于发挥政府资金的引导作用的说法错误的是-2021年证券从业资格考试答案

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下列关于创投国十条中关于发挥政府资金的引导作用的说法错误的是()。

A、充分发挥政府设立的创业投资引导基金的作用,加强规范管理,加大力度培育新的经济增长点,促进就业增长

B、充分发挥国家新兴产业创业投资引导基金、国家中小企业发展基金、国家科技成果转化引导基金等已设立基金的作用

C、对于已设立基金未覆盖且需要政府引导支持的领域,鼓励符合条件的地方按照“政府引导、市场化运作”原则推动设立创业投资引导基金,发挥财政资金的引导和聚集放大作用,引导民间投资等社会资本投入

D、鼓励创业投资引导基金注资市场化创业基金,由专业化创业投资管理机构受托管理引导基金

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答案解析:

选项D符合题意:发挥政府资金的引导作用:
充分发挥政府设立的创业投资引导基金的作用,加强规范管理,加大力度培育新的经济增长点,促进就业增长。
充分发挥国家新兴产业创业投资引导基金、国家中小企业发展基金、国家科技成果转化引导基金等已设立基金的作用。
对于已设立基金未覆盖且需要政府引导支持的领域,鼓励符合条件的地方按照 “政府引导、

我国目前的股权投资基金实行()。

A、审批制

B、注册制

C、登记制

D、预约制

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答案解析:我国目前股权投资基金只能非公开募集,基金管理人无需中国证监会行政审批,而实行登记制度,只需向中国证券投资基金业协会登记即可。

基金业协会进行的调解具有()。

A、行政性

B、司法性

C、民间性

D、权威性

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答案解析:基金业协会会员之间、会员与客户之间发生糾纷后,协会根据法律、行政法规的规定对纠纷各方进行民间性调解。

创投国十条要求加强各方统筹协调,建立部门之间、部门与地方之间政策协调联动机制,从而增强政策()。

A、针对性、连续性、稳定性

B、针对性、稳定性、协同性

C、稳定性、连续性、协同性

D、针对性、连续性、协同性

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答案解析:

选项D正确:加强政策顶层设计和统筹协调。国家发展改革委要会同有关部门加强促进创业投资发展的政策协调,建立部门之间、部门与地方之间政策协调联动机制,加强创业投资行业发展政策和监管政策的协同配合,增强政策针对性、连续性、协同性。建立相关政府部门促进创业投资行业发展的信息共享机制。 

下列属于出具法律意见书是需要核查的内容的是()。Ⅰ.是否依法在中国境内设立并有效存续Ⅱ.申请机构的工商登记文件所记载的经营范围是否符合国家相关法律法规的规定Ⅲ.律师应尽职要求申请机构提交完善的投资人资料和协议,以确定实际控制人对申请机构的实际影响和支配力Ⅳ.申请机构是否存在子公司、分支机构和其他关联方,若有,说明机构及其子公司、关联方是否已登记为基金管理人

A、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

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答案解析:选项C正确:出具法律意见书时,律师事务所和经办律师应进行必要的尽职调查工作,并根据要求进行核查,通常律师应核查的重点内容包括: 

(1)是否依法在中国境内设立并有效存续;
(2)申请机构的工商登记文件所记载的经营范围是否符合国家相关法律法规的规定;
(3)是否符合《私募投资基金监督管理暂行办法》第二十二条专业化经营原则;

某股权投资基金同意以10倍的市盈率对一家企业进行估值,基金本次投入金额达4000万元人民币,目标企业上一年度的净利润为1000万元人民币。双方于2017年3月正式签署投资协议,同时目标公司原股东承诺,若2019年9月份之前未能成功上市,则需按10%的年利率(单利)回购,计息期为自投资日至实际回购日。根据以上材料,回答以下题目。假设基金2017年10月实际缴付出资,若目标公司2020年10月仍未能成

A、600

B、433

C、1324

D、1200

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答案解析:2019年9月份之前未能成功上市,则需按10%的年利率(单利)回购,计息期为自投资日至实际回购日,可得除支付本金外,还应支付利息=4 000 ×10%*3=1200(万元)。

某股权投资基金同意以10倍的市盈率对一家企业进行估值,基金本次投入金额达4000万元人民币,目标企业上一年度的净利润为1000万元人民币。双方于2017年3月正式签署投资协议,同时目标公司原股东承诺,若2019年9月份之前未能成功上市,则需按10%的年利率(单利)回购,计息期为自投资日至实际回购日。根据以上材料,回答以下题目。若采用市盈率法,计算的是公司投资前的估计值,则本基金投资将获目标公司

A、40%

B、25%

C、10%

D、28.57%

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答案解析:市盈率等于企业股权价值与净利润的比值。因此,企业股权价值=企业净利润×市盈率=1 000 x10=10 000(万元),本题计算的是公司投资前估值,所以,本基金投资将获目标公司股份=投资额/投资后估值=4 000/(10 000+4 000)=28.57%。

下列不属于出具法律意见书的原则的是()。

A、独立、客观、公正

B、公正

C、自私偏袒

D、恪尽职守、勤勉尽责

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答案解析:选项C符合题意:出具法律意见书时,律师事务所和经办律师应当恪尽职守、勤勉尽责地对基金管理人或申请机构相关情况进行尽职调查,根据《基金管理人登记法律意见书指引》,独立、客观、公正地出具法律意见书。

某股权投资基金同意以10倍的市盈率对一家企业进行估值,基金本次投入金额达4000万元人民币,目标企业上一年度的净利润为1000万元人民币。双方于2017年3月正式签署投资协议,同时目标公司原股东承诺,若2019年9月份之前未能成功上市,则需按10%的年利率(单利)回购,计息期为自投资日至实际回购日。根据以上材料,回答以下题目。若采用市盈率法,计算的是公司投资后的估计值,则本次基金投资将获得目标公司

A、40% 

B、28.57%

C、10%

D、12%

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答案解析:市盈率等于企业股权价值与净利润的比值。因此,企业股权价值=企业净利润×市盈率=1 000×10=10 000(万元),本题计算的是公司投资后的估计值,所以,本基金投资将获公司股份=投资额/投资前估值=4 000/10 000=40%。

创投国十条要求优化监管环境,需要坚持的监管方式不包括()。

A、秘密监管

B、适度监管

C、差异监管

D、统一功能监管

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答案解析:

选项A符合:实施更多的普惠性支持政策措施,营造公平竞争的发展环境,深化简政放权、放管结合、优化服务改革,搞好服务,激发活力。
坚持适度监管、差异监管和统一功能监管,创新监管方式,有效防范系统性、区域性风险。
对创业投资企业在行业管理、备案登记等方面采取与其他私募基金区别对待的差异化监管政策,建立适应创业投资行业特点的宽市场准入、重事中事后监管的适度